Tổng quan:Có vẻ như nhiều người tham gia thị trường đã có cùng suy nghĩ, cắt giảm đồng đô la từ rất lâu trước khi thu thập Jackson Hole. Người Antipodeans dẫn đầu các động thái chính, có lẽ được khuyến khích bởi các biện pháp kinh tế mới của Trung Quốc, với mức tăng khoảng 1%. Đồng euro và đồng bảng Anh đang tăng khoảng 0,35% và là những đồng tiền tụt hậu. Các đồng tiền của thị trường mới nổi cũng cao hơn, ngoại trừ Ấn Độ và Thổ Nhĩ Kỳ, vốn đang chịu lỗ nhỏ. Cổ phiếu đang có một ngày tốt lành. Tất cả các sàn giao dịch lớn, trừ Ấn Độ, đều tăng ở khu vực Châu Á Thái Bình Dương, dẫn đầu là mức tăng 3,6% ở HK. Mức tăng 25 bp của Hàn Quốc không ngăn được Kospi tăng hơn 1% trong ngày hôm nay. Chỉ số Stoxx 600 tăng khoảng 0,3% và hợp đồng tương lai của Mỹ tốt hơn 0,5% -0,6%. Lợi suất chuẩn kỳ hạn 10 năm của châu Âu thấp hơn 4-7 bp và vùng ngoại vi đang hoạt động tốt hơn vùng lõi. Lợi tức trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm giảm vài điểm cơ bản xuống 3,08%. Vàng đang tăng phiên thứ ba liên tiếp. Gần $ 1765, nó đã thu lại một nửa số lỗ kể từ mức cao nhất giữa tháng trên $ 1800. WTI tháng 10 ít thay đổi sau khi tăng 5% trong hai phiên vừa qua. Dự trữ dầu của Mỹ đã giảm khoảng 10 triệu thùng trong hai tuần qua, mức giảm mạnh nhất trong hai tuần trong một năm. Thị trường cũng tỏ ra nghi ngờ nhiều hơn rằng dầu Iran sẽ sớm quay trở lại. Natgas của Mỹ đang phục hồi một nửa mức tăng 1,5% của ngày hôm qua, trong khi điểm chuẩn của châu Âu tăng 8,7% so với mức tăng 10,8% của ngày hôm qua. Nó đã tăng hơn một phần tư trong tuần này. Các kế hoạch cơ sở hạ tầng của Trung Quốc đã không làm được gì đối với quặng sắt, vốn đã tăng nhanh ba ngày bằng cách giảm 0,5%. Mặt khác, đồng tháng 9 đã phục hồi hoàn toàn mức giảm 1,4% của ngày hôm qua.
Châu á Thái Bình Dương
Chính phủ Nhật Bản muốn giảm gấp đôi năng lượng hạt nhân.Thủ tướng Kishida muốn một ủy ban gồm các bộ trưởng chính phủ và các cố vấn bên ngoài xem xét kêu gọi xây dựng các nhà máy hạt nhân mới trong báo cáo của mình vào cuối năm nay. Trước sự cố hạt nhân Fukushima năm 2011, năng lượng hạt nhân cung cấp gần 30% điện năng cho Nhật Bản. Năm 2020, điện hạt nhân chỉ chiếm chưa đến 5% điện năng của Nhật Bản. Theo dòng suy nghĩ này, việc Nga xâm lược Ukraine, sự biến động của thị trường năng lượng toàn cầu và nhu cầu thúc đẩy tăng trưởng bền vững đang ủng hộ năng lượng hạt nhân. Bộ Kinh tế, Thương mại và Công nghiệp Nhật Bản là người ủng hộ mạnh mẽ việc phát triển điện hạt nhân. Tuy nhiên, nó không phải là giải pháp tức thì cho bất kỳ vấn đề nào. Các kế hoạch mới, quy mô lớn sẽ mất một thập kỷ hoặc hơn để xây dựng. Các kế hoạch hạt nhân nhỏ hơn, sử dụng công nghệ mới nhất có thể không hoạt động cho đến đầu những năm 2040, theo một số ước tính. Nhật Bản hiện có bảy nhà máy hạt nhân đang hoạt động. Thủ tướng muốn nhiều nhà máy hiện có mở cửa trở lại. Một cuộc thăm dò vào đầu năm nay cho thấy lần đầu tiên kể từ vụ tai nạn năm 2011, đa số nhỏ (53%) ở Nhật Bản ủng hộ việc mở lại các nhà máy hạt nhân.
Phản ứng trước một chuỗi dữ liệu cho thấy nền kinh tế Trung Quốc có thể gặp khó khăn để tăng trưởng dù chỉ 3% trong năm nay, Hội đồng Nhà nước đã công bố 19 biện pháp vào ngày hôm qua để hỗ trợ nền kinh tế. Các biện pháp bao gồm gần 1 nghìn tỷ CNY (~ 146 tỷ USD) vay / chi tiêu mới cho các ngân hàng chính sách nhà nước và chính quyền địa phương cho các dự án cơ sở hạ tầng, và một số khoản hoãn thanh toán do chính phủ. Những biện pháp này cộng với việc cắt giảm lãi suất nhỏ đã được thực hiện trong tuần trước hoặc lâu hơn được coi là biện pháp giảm nhẹ khiêm tốn cho nền kinh tế ngày càng căng thẳng. Chỉ số NASDAQ Rồng vàng Trung Quốc của các công ty CHND Trung Hoa giao dịch tại Mỹ đã tăng 2,5% vào ngày hôm qua, dự đoán sự gia tăng ngày hôm nay đối với Hang Seng của Hồng Kông (~ 3,6%) và CSI 300 (~ 0,8%)
Đồng nhân dân tệ của Trung Quốc đã giảm giá khoảng 1,7% trong tháng này.Con số này gần như đã giảm giá trong khoảng thời gian từ tháng 5 đến tháng 7. Trong khi các quan chức Trung Quốc dường như đã chấp nhận sự sụt giảm, họ dường như vẫn cảnh giác với những hậu quả không mong muốn. Sự cố định đồng đô la của PBOC ngày hôm qua và hôm nay yếu hơn dự kiến và một số coi đây là một phát súng cảnh báo. Nhất quán với điều này là một báo cáo của Reuters rằng cơ quan quản lý ngoại hối của Trung Quốc đã cảnh báo một số ngân hàng không nên bán khống đồng nhân dân tệ. Có ít nhất hai lý do khiến các quan chức Trung Quốc muốn tiến tới dần dần. Thứ nhất là áp lực giá có thể đang gia tăng và thứ hai là để tránh một vòng luẩn quẩn của việc đồng nhân dân tệ yếu hơn thúc đẩy dòng vốn chảy ra ngoài, khiến đồng nhân dân tệ yếu đi. Tỷ lệ nắm giữ trái phiếu của nước ngoài đối với trái phiếu Trung Quốc (trái phiếu ngân hàng có chủ quyền và chính sách) dường như đã giảm hơn 1% trong tháng trước xuống 3,6 nghìn tỷ CNY (~ 525,5 tỷ USD).
Đồng đô la nằm trong phạm vi của ngày hôm qua so với đồng yên Nhật Bản (~ JPY136,15-JPY137,25). Nó đã trôi xuống cuối phạm vi ở châu Âu. Phạm vi của ngày hôm qua nằm trong phạm vi của Thứ Ba (~ JPY135,80-JPY 137,70). Đồng bạc xanh xuất hiện lồng vào nhau khi thị trường chờ đợi bình luận của Chủ tịch Fed Powell tại Jackson Hole vào ngày mai. Lưu ý rằng lợi suất kỳ hạn hai năm và 10 năm của Hoa Kỳ đang ở mức cao nhất trong hai tháng trước nó. Điều này đã giúp nâng đồng bạc xanh lên khoảng 137,70 JPY. Mức tăng lợi suất tiếp theo có thể cần thiết để nó tái thách thức mức cao được thiết lập vào tháng trước gần JPY139,40. Đồng đô la Úc tăng hơn 1% lên mức cao nhất trong bảy ngày dưới 0,7000 đô la một chút, tương ứng với mục tiêu thoái lui (50%) của trượt kể từ mức cao nhất trong tháng vào ngày 11 tháng 8 khoảng 0,7135 đô la.Giống như việc Trung Quốc cắt giảm lãi suất, cũng như vậy với thông báo chi tiêu mới, nhiều người đánh đổi đồng Aussie như thể nó là một đại diện cho Trung Quốc. Các chỉ báo xung lượng trong ngày được kéo giãn. Hỗ trợ ban đầu được nhìn thấy khoảng $ 0,6960. PBOC đặt tỷ giá tham chiếu của đồng đô la ở mức 6,8536 CNY . Thị trường (trung bình khảo sát của Bloomberg) dự kiến 6,8656 CNY. Đồng đô la phần lớn đã bị giới hạn trong phạm vi của ngày hôm qua. Mặc dù nó giảm nhẹ hơn 0,10% so với đồng nhân dân tệ trong nước, nhưng nó lại trượt giá nhiều hơn gấp đôi so với đồng nhân dân tệ ở nước ngoài. Cuối cùng, như dự kiến, ngân hàng trung ương Hàn Quốc đã đưa ra mức tăng dự kiến 25 bp (nâng lãi suất repo 7 ngày lên 2,5%). Tiêu đề CPI đang tăng ở phía bắc 6% và nhiều khả năng sẽ tăng thêm. Đồng won tăng 0,5%, phiên tăng thứ hai liên tiếp, sau khi giảm trong sáu phiên trước đó.
Châu Âu
Trong khi Nhật Bản đang thúc đẩy hạt nhân, Đức chuẩn bị thúc đẩy sản xuất nhiệt điện than trong năm nay.Steag GmbH sẽ bổ sung 2,3 gigawatt vào hệ thống của mình trong vòng ba tháng để thay thế khoảng một phần tư lượng khí đốt tự nhiên mà công ty sử dụng để tạo ra điện. Nói rộng hơn, chính phủ đang có kế hoạch mở lại 6,9 gigawatt than và 1,9 gigawatt than non và đẩy lùi kế hoạch trong 15 năm nữa. Uniper SE, dự kiến sẽ khởi động lại nhà máy than 875 megawatt ở miền bắc nước Đức vào tuần tới. Hôm qua, Chính phủ Đức tuyên bố sẽ ưu tiên vận chuyển nhiên liệu bằng đường sắt để đẩy nhanh việc tiếp cận các nhà máy điện. Berlin cũng công bố một số biện pháp bảo tồn, bao gồm lệnh cấm sưởi ấm các bể bơi tư nhân, và một số khu vực trong các tòa nhà công cộng. Nhiệt độ văn phòng tối thiểu sẽ giảm xuống 66 Fahrenheit (19 độ C) và cấm hầu hết ánh sáng bên ngoài cho các di tích và tòa nhà.
Tin tức kinh tế Đức hôm nay kém hơn dự kiến. Ước tính ban đầu về không tăng trưởng trong Quý 2 đã được điều chỉnh để cho thấy mức tăng trưởng 0,1%. Tiêu dùng và chi tiêu của chính phủ tăng mạnh hơn dự kiến, nhưng đầu tư vốn lại yếu hơn đáng kể. Cuộc khảo sát về nhà đầu tư của IFO có vẻ khả quan một cách đáng ngạc nhiên. Đánh giá hiện tại đã giảm xuống 88,5 từ 88,7 và kỳ vọng trên thực tế cũng không thay đổi (80,3 so với 80,4). Chỉ số môi trường kinh doanh tổng thể là 88,5 (từ 88,7). Vẫn còn sắp tới là hồ sơ của cuộc họp ECB vào tháng trước và thị trường sẽ tìm kiếm nhiều màu sắc hơn trên Công cụ bảo vệ truyền dẫn mới.
Đồng euro là vững chắc. Sau khi giữ dưới mức ngang giá vào ngày hôm qua, nó đã bật lên ở châu Á để tăng nhẹ lên trên $ 1,0030. Mức cao nhất của tuần được thiết lập vào thứ Hai gần hơn là $ 1,0045. Ngày hôm qua đẩy xuống thấp hơn, mức thấp nhất 20 năm mới được thiết lập vào thứ Ba gần $ 0,9900 được giữ và gây ra những gì dường như là một đợt tăng giá ngắn hạn vào cuối phiên giao dịch tại Châu Âu. Chúng tôi nghi ngờ rằng một số con gấu đồng euro đã di chuyển sang bên lề trước Jackson Hole. Có các tùy chọn cho 2,5 tỷ euro hết hạn vào ngày hôm nay ở mức 1,00 đô la. Một số mua có thể là để vô hiệu hóa quyền chọn. Hỗ trợ ban đầu được thấy khoảng $ 0,9980. Đồng bảng Anh đang giao dịch ổn định hơn và giống như đồng euro, nó đã giữ dưới mức cao nhất trong tuần (gần 1,1880 đô la).Nó có thể thực hiện một cuộc chạy đua khác, nhưng các chỉ báo động lượng đang bị kéo căng. Hôm qua, Văn phòng Thống kê Quốc gia cho thấy lần đầu tiên Anh không nhập khẩu nhiên liệu từ Nga trong tháng Sáu. Trước khi Nga xâm lược Ukraine năm nay, Nga chiếm gần 1/4 nhập khẩu dầu tinh chế của Anh, 6% nhập khẩu dầu thô và gần 5% nhập khẩu khí đốt của nước này.
Châu Mỹ
Mặc dù lợi suất trái phiếu kỳ hạn 5 năm của Mỹ tăng lên mức tốt nhất trong gần hai tháng (~ 3,25%), việc nhượng bộ đã không thu hút được nhiều người tham gia vào phiên đấu giá trái phiếu kỳ hạn 5 năm trị giá 45 tỷ USD vào ngày hôm qua.Nó đã tạo ra một điểm cơ bản đầy đủ, dừng lại ở 3,23% và mức độ bao thầu thấp (2,3). (2,57 so với 3,13 trước đó và mức trung bình 3,2 trong 10 phiên đấu giá gần đây nhất. Chúng tôi muốn xóa bỏ sự tham gia mờ nhạt cho đến mùa hè và trước bài phát biểu của Chủ tịch Powell vào thứ Sáu. Ngoài 110 tỷ đô la trong bốn và tám- tín phiếu tuần sẽ được bán vào hôm nay, Bộ Tài chính Hoa Kỳ cũng sẽ bán 37 tỷ đô la trái phiếu kỳ hạn 7 năm. phải đến ngày 12-13 / 9 mới mở lại trái phiếu kỳ hạn 10 năm và kỳ hạn 30 năm.
Hoa Kỳ báo cáo các yêu cầu việc làm hàng tuần ngày hôm nay, dường như đã ổn định gần đây khoảng 250 nghìn. Các bản sửa đổi điểm chuẩn ngày hôm qua đã bổ sung khoảng 571 nghìn việc làm trong khu vực tư nhân vào mức tăng trưởng việc làm được báo cáo trong năm tính đến tháng Ba. Điều này có nghĩa là trung bình khoảng 47,5 nghìn việc làm một tháng. Cũng trong ngày hôm nay, các điều chỉnh về GDP quý 2 và mức giảm 0,9% dự kiến sẽ bị cắt bỏ, ảnh hưởng trực tiếp đến năng suất và chi phí lao động đơn vị sau này. Cuộc khảo sát về sản xuất của Fed Kansas cũng đang được tiến hành, nhưng nó không phải là động lực thúc đẩy thị trường. Cuối cùng, công cụ theo dõi GDPNow của Fed tại Atlanta cho thấy mức tăng trưởng quý 3 ở mức 1,4%, giảm so với mức 1,6% trước đó.
Chỉ số giá tiêu dùng IPCA của Brazil trong nửa đầu tháng 8 đã giảm xuống 9,6% so với cùng kỳ năm ngoái từ mức gần 11,4% của tháng trước.Thị trường đã hy vọng vào một sự sụt giảm lớn hơn một chút (trung bình của Bloomberg là 9,49%). Đây là mức giảm trong tháng đầu tiên kể từ tháng 5 năm 2020. Đây là lần giảm thứ ba liên tiếp về tỷ lệ so với cùng kỳ năm ngoái, đạt mức cao nhất là 12,2%. Báo cáo của tháng đầy đủ sẽ được thực hiện vào ngày 9 tháng 9. Nó đạt đỉnh 12,13% vào tháng 4 và ở mức 10,07% vào tháng trước. Chính phủ đã thúc đẩy thông qua một số biện pháp chống lạm phát, bao gồm giới hạn thuế tiện ích và nhiên liệu và hiệu quả đã được nhìn thấy khi giá xăng giảm gần 17% và chi phí vận tải giảm 5,25%. Ngân hàng trung ương họp vào ngày 21 tháng 9. Nó đã tăng tỷ giá Selic thêm 50 bp vào đầu tháng này lên 13,75% và cho biết họ sẽ xem xét sự cần thiết của một “điều chỉnh còn lại” vào tháng Chín. Ngân hàng trung ương có thể đứng yên mà không tuyên bố kết thúc chu kỳ thắt chặt khi áp lực giá vẫn tăng cao. Ngược lại, CPI giữa tháng 8 của Mexico đã tăng nhanh hơn dự kiến với mức tiêu đề tăng lên 8,62% từ 8,14%. Tỷ lệ cốt lõi tăng lên 7,97% từ 7,75%. Banxico đã tăng lãi suất năm lần cho đến nay trong năm nay. Ba bước đầu tiên là bước tăng nửa điểm và hai bước cuối cùng là 75 bước bp. Nó họp một tuần sau Fed vào tháng tới. Ở mức tối thiểu trần, nó có thể được kỳ vọng sẽ phù hợp với động thái của Hoa Kỳ nhưng có thể tăng 75 bp ngay cả khi Fed không làm như vậy. Hôm nay, Mexico dự kiến sẽ tăng GDP quý 2 sơ bộ 2,0% và vài phút kể từ cuộc họp tháng trước. Nó họp một tuần sau Fed vào tháng tới. Ở mức tối thiểu trần, nó có thể được kỳ vọng sẽ phù hợp với động thái của Hoa Kỳ nhưng có thể tăng 75 bp ngay cả khi Fed không làm như vậy. Hôm nay, Mexico dự kiến sẽ tăng GDP quý 2 sơ bộ 2,0% và vài phút kể từ cuộc họp tháng trước. Nó họp một tuần sau Fed vào tháng tới. Ở mức tối thiểu trần, nó có thể được kỳ vọng sẽ phù hợp với động thái của Hoa Kỳ nhưng có thể tăng 75 bp ngay cả khi Fed không làm như vậy. Hôm nay, Mexico dự kiến sẽ tăng GDP quý 2 sơ bộ 2,0% và vài phút kể từ cuộc họp tháng trước.
Sau khi củng cố so với đồng đô la Canada vào ngày hôm qua, đồng đô la Mỹ đã được bán vào ngày hôm nay. Nó đã trượt nhẹ qua 1,29 CAD để đáp ứng mục tiêu thoái lui (50%) của cuộc biểu tình bắt đầu khỏi mức thấp nhất ngày 11 tháng 8 gần CAD1,2730. Mức thấp được thiết lập vào buổi sáng châu Âu nhưng không được xác nhận bởi các chỉ báo xung lượng trong ngày, một cảnh báo không nên đuổi theo đồng bạc xanh xuống thấp hơn, ít nhất là ngay lập tức. Mức kháng cự ban đầu được nhìn thấy vào khoảng 1,2950 CAD. Đồng đô la Mỹ đang giảm giá so với đồng peso của Mexico trong phiên thứ tư liên tiếp, sau khi tăng bốn ngày vào tuần trước. Hôm nay, nó đang tìm giá thầu xung quanh MXN1985 và việc phá vỡ có thể thấy một thử nghiệm trên khu vực MXN19.81-82 đã đánh dấu mức thấp nhất vào cuối tháng 6 và một lần nữa vào gần giữa tháng này. Mức thấp nhất trong năm được thiết lập vào cuối tháng 5 vào khoảng MXN19.4140.
Theo marctomarket
Tuyên bố từ chối trách nhiệm
